업종 : 반도체

사업 : 반도체 패키징, 반도체 식각공장 재료생산

하나 마이크론의 주력사업은 반도체 패키징생산과 종속회사인 하나머티리얼즈의 반도체 식각공정 재료생산 사업을 하고 있습니다.

뉴스 : 

하나 마이크론의 가장 큰 뉴스는 HBM반도체 이슈입니다.
엔비디아의 그래픽처리장치(GPU)에 필요한 고대역폭반도체가 바로 HBM3 입니다.
인공지능 AI의 시장이 성장하면서 엔디비아의 GPU의 수요가 증가하면서 덩달아 HBM의 수요도 증가하게 되었습니다.
또한 하이닉스의 엔디비아 수주소식과 삼성전자의 엔디비아 수주소식으로 큰 이슈가 되었습니다.

하나마이크론의 공장준공 소식입니다.
공장이 준공된다는것은 당사의 제품수요가 증가했다고 보시면 될것 같습니다.
공장가동률은 반기보고서에 나오지 않고 있지만 충분히 포화상태였지 않을까 예상이 됩니다

주가 :

하나 마이크론역시 최근 반도체주의 하락을 그대로 받아들이는 흐름입니다.
최근 과도한 기관의 매도로 반도체주 대부분이 20~30%가량 주가가 빠지는 상황입니다.

실적은 매년 증가하는 모습이며 23년 예상 매출 컨센서스는 1조1천억원을 예상하고 있습니다.

23년 예상 매출액 :약 11,000억원
23년 예상영업이익률 : 약 9%
현재 시가총액 : 약 12,000억원

예상적정 시가총액 : 약 20,000억원 (per 20배)

제가 계산한 적정시가총액으로는 충분히 상승여력이 있어 보입니다. 다만 매출 컨센서스보다 떨어지는 실제 매출이 나온다면 단기적으로 하락할 수 있는거라고 봅니다.