11월 29일 오전 주식 시황

국내 ETF 중 정말 특이한 이름을 가진 HANARO CAPEX설비투자iSelect에 대해서 알아보겠습니다. 이 ETF는 2023년 4월 18일에 상장했고 NH아문다자산운용에서 운영하고 있습니다.

결론 : 구성 종목 최상위에 한국전력이 있는 것은 맘에 들지 않는다.

1. 기업의 설비투자가 증가할 때 수혜가 예상되는 기업에 투자하는 ETF

2. 5개 영역 원자력, 풍력, 공장, 건축, 전력에서 20개 종목을 산출

3. 총보수는 0.45%이지만 실부담비용율은 0.498%

4. 추종하는 ETF는 iSelect CAPEX 설비투자 지수

5. 포트폴리오는 한전, LS, 두산에너빌리티, 두산밥캣, LS일렉트릭, HD현대일렉트릭, HD현대인프라코어, 씨에스윈드, 한전기술, HD현대건설기계 등이 있음.

*포트폴리오만 보면 사실상 원전 etf인가? 라는 생각도 들지만.

*한전은 제발 빠졌으면 싶다..

차라리 나라면 여기 있는 종목 중에서 매력적인 종목들만 비중을 구성해서 개별주로 투자할 거 같음.

*참고로 위 ETF 분석글 작성 당시 제가 보유하지 않고 있음을 밝힙니다.

HANARO CAPEX설비투자 분석

1. 어떤 ETF일까

글로벌 공급망 재편과 친환경 전환으로 수혜가 예상되는 설비투자 관련 20종목에 투자하는 ETF를 말합니다.

참고로 CAPEX란 기업이 미래 이윤을 내기 위해서 지불한 비용을 말하며 기업이 공장, 재산 등 물리적 자산을 유지, 획득하는데 드는 비용을 말합니다.

2. 펀드 보수는?

펀드 총보수는 0.45%이지만 실부담비용율은 연 0.4987%입니다. 결코 낮은 ETF는 아닙니다.

3. 기초 지수는

iSelect CAPEX 설비투자 지수를 추종하고 있습니다. 건축설비, 전력, 원자력, 풍력, 공작기계 등 직간접적 방식으로 설비 투자 산업 관련 노출도를 산출하고 관련도가 높은 기업을 선별해서 유동 시총을 고려해서 투자 비중을 결정하는 ETF입니다.

4. 포트폴리오는

iSelect CAPEX 설비투자 포트폴리오를 보면 아래와 같습니다.

1등은 한국전력 9.64%

2등 LS 9.49%

3등 두산에너빌리티 9.29%

4등 두산밥캣 8.51%

5등 LS ELECTIRC 7.90%

6등 HD현대일렉트릭 7.65%

7등 HD현대인프라코어 6.68%

8등 씨에스윈드 6.36%

9등 한전기술 4.33%

10등 HD현대건설기계 4.19%

이외에도 한전KPS, 효성중공업, SK오션플랜트, 화천기계, 태웅, 성광벤드, DN오토모티브, 태광, 씨에스베어링, 대명에너지가 있음.

타 ETF와 비교하면?

포트폴리오 상위 종목만 보면 원전 ETF와 같은 느낌이 남. 차라리 원전에 관심이 있다면 KBSTAR 글로벌원자력iSelect에 관심을 가져 보는 것도 좋을 거 같다. 우리기술, 두산에너빌리티와 기타 원자력 관련 해외 종목들도 포함하고 있다.

HANARO Fn친환경에너지와 같은 친환경 ETF도 있다. 구성종목으로는 포스코 홀딩스, LG에너지솔루션, 삼성SDI, OCI홀딩스, 씨에스윈드 등이 있다. HANARO CAPEX설비투자iSelect보단 합리적이지 않을까 싶다.

HANARO CAPEX설비투자iSelect 전망은

투자자의 관점에서 봤을 땐 아쉬운 ETF라고 생각. 설비투자를 늘리는 원자력, 풍력, 공장, 건축, 전력에서 매력적인 종목들을 구성하고 있지만 한전이 포폴상 1위를 차지하는 것부터가 그렇게 맘에 들지 않는다.

ETF 중에서 한전만 빼도 사실..관심을 가질 거 같다. 시장형공기업들의 경우 정부의 입김(전력요금 제한)으로 실적이 크게 달라질 수 있기 때문이다. 전력 쪽으로는 LS일렉트릭이나 HD현대일렉트릭과 같은 종목들은 개별주 차원에서도 매력적으로 보임.

한전이 빠지지 않는다면 ETF 구성종목을 참고해서 개별주로 접근하는 것도 좋아보임(개인 의견이며 모든 투자 판단은 자신의 몫입니다.)

국내 ETF HANARO CAPEX설비투자iSelect 분석